Máster en Reestructuración y Soluciones Concursales

MÓDULO 1. DIRECCIÓN - ECONÓMICO FINANCIERA UNIDAD FORMATIVA 1. DIRECCIÓN FINANICERA: FUNDAMENTOS Y ESTRUCTURA UNIDAD DIDÁCTICA 1. LA EMPRESA Y LA DIRECCIÓN FINANCIERA La dirección financiera: Naturaleza y objetivos - Evolución de la dirección financiera - Objetivos de la dirección financiera Tipos de Sociedades - Sociedades responsabilidad limitada - Sociedades anónimas - Sociedades especiales El director financiero - La naturaleza y funciones del director financiero - El directivo - Decisiones del director financiero - Separación entre propiedad y dirección Ejercicio Resuelto. Tipos de fórmulas empresariales UNIDAD DIDÁCTICA 2. ENTORNO ECONÓMICO: CICLO ECONÓMICO E INFLACIÓN Los ciclos económicos: Fluctuaciones y fases - Tipos de fluctuaciones - Fases del ciclo La inflación y los ciclos - La inflación - Relación entre inflación y ciclos económicos Entorno económico internacional: tendencias, devaluación y mercado de divisas - Tendencias y política económica - La devaluación - El mercado de divisas Balanza de pagos Ejercicio Resuelto. Cálculo del IPC UNIDAD DIDÁCTICA 3. INTRODUCCIÓN A LAS MATEMÁTICAS FINANCIERAS Capitalización simple - Las operaciones en régimen simplificado Capitalización compuesta Rentas Préstamos Empréstitos Valores mobiliarios - Caracteres de una emisión de renta fija - Caracteres de una emisión de renta variable Ejercicio Resuelto. Tipos de préstamos UNIDAD DIDÁCTICA 4. CAPITALIZACIÓN Y DESCUENTO DE LAS INVERSIONES Valor temporal del dinero Capitalización y descuento simples Capitalización y descuento compuestos y continuos Valoración de rentas financieras - Análisis y aplicación del cálculo de rentas - Rentas constantes - Rentas Variables de progresión geométrica - Rentas variables en progresión aritmética Tanto anual de equivalencia (TAE) Ejercicio Resuelto. Cálculo de la tasa anual equivalente (TAE) UNIDAD DIDÁCTICA 5. POLÍTICAS DE DIVIDENDOS Dividendos y sus clases - ¿Qué es un dividendo? - Clases de dividendos Relevancia de la política de dividendos Dividendos e imperfecciones del mercado Dividendos e impuestos - Tributación de los dividendos en el IRPF Ejercicio Resuelto. Cálculo y tributación de dividendos UNIDAD DIDÁCTICA 6. CARTERAS DE FONDOS DE INVERSIÓN Los fondos de inversión - El riesgo en los fondos de inversión - La rentabilidad de los fondos de inversión - Fiscalidad de los Fondos de Inversión - Ventajas e inconvenientes de invertir en Fondos de Inversión - Los productos financieros derivados Sociedades de Inversión de Capital Variable (SICAV) Fondos de inversión libre Fondos de fondos de inversión libre Fondos cotizados o ETF Ejercicio Resuelto. Letras del tesoro UNIDAD DIDÁCTICA 7. CARTERAS DE VALORES Teoría y gestión de carteras: fundamentos - El modelo de H. Markovitz - El modelo de Sharpe Evaluación del riesgo según el perfil del inversor Función de utilidad de un inversor con aversión al riesgo Ejercicio Resuelto. Cálculo de la rentabilidad de una cartera UNIDAD FORMATIVA 2. DECISIONES FINANCIERAS A CORTO PLAZO UNIDAD DIDÁCTICA 1. INTRODUCCIÓN A LAS DECISIONES FINANCIERAS A CORTO PLAZO El funcionamiento de la empresa: decisiones de inversión y financiación Decisiones financieras a corto plazo La toma de decisiones: fases UNIDAD DIDÁCTICA 2. GESTIÓN DE LA TESORERÍA Y DE LAS PARTIDAS A CORTO PLAZO La gestión de la tesorería - Los pilares de la gestión de la tesorería Estructura de las partidas a corto plazo - Activos corrientes - Pasivos corrientes Gestión y análisis del crédito - Condiciones de venta - Crédito necesario - El límite de crédito y de riesgo - El cobro La entrada de nuevos clientes: recopilación de información UNIDAD DIDÁCTICA 3. EL COSTE DE LAS POLÍTICAS DE COBRO Y PAGO Medios de cobro y pago: cheques, pagarés y letras de cambio Coste de las operaciones de cobro y pago - Operaciones de descuento Préstamos y créditos bancarios a corto plazo - Los préstamos bancarios a corto plazo - Pólizas de crédito - Los descubiertos Ejemplo práctico. Coste de las políticas de cobro y pago UNIDAD DIDÁCTICA 4. HERRAMIENTAS DE GESTIÓN Y COBERTURA DEL RIESGO Estado de flujos de efectivo - Utilidad - Los flujos de efectivo de las actividades corrientes - Métodos Análisis de la estructura a corto plazo: ratios y periodos - Fondo de maniobra y ratios a corto plazo - Periodos de cobro y pago Servicios de gestión de facturas de cobro y pago: factoring y confirming - Factoring - Confirming Seguro de crédito - Seguro de crédito a la exportación - Diferencias existentes entre el factoring y el seguro de crédito a la exportación MÓDULO 2. GESTIÓN Y ANÁLISIS DE RIESGOS FINANCIEROS UNIDAD DIDÁCTICA 1. RIESGO Y ANÁLISIS DEL RIESGO FINANCIERO Concepto y consideraciones previas Tipos de riesgo Condiciones del equilibrio financiero El capital corriente o fondo de rotación UNIDAD DIDÁCTICA 2. ANÁLISIS PATRIMONIAL DE LAS CUENTAS ANUALES Cuentas anuales. Balance de Situación. Cuenta de resultados. Fondo de maniobra. UNIDAD DIDÁCTICA 3. ANÁLISIS FINANCIERO Rentabilidad económica Rentabilidad financiera Apalancamiento financiero Ratios de liquidez y solvencia Análisis del endeudamiento de la empresa UNIDAD DIDÁCTICA 4. ANÁLISIS DE PROVEEDORES, CLIENTES Y CASH FLOW Análisis de los proveedores de la empresa Análisis de los clientes de la empresa Seguimiento del riesgo por parte de las entidades financieras UNIDAD DIDÁCTICA 5. ANÁLISIS DEL ESTADO DEL FLUJO DE EFECTIVO El estado de flujos de efectivo. Flujos de efectivo de las actividades de explotación Flujos de efectivo de las actividades de inversión Flujos de efectivo de las actividades de financiación Ejercicio Resuelto Estados Económico - Financieros. EFE UNIDAD DIDÁCTICA 6. EL SISTEMA FINANCIERO Introducción al Sistema Financiero Fuentes de financiación Activos financieros MÓDULO 3. DERECHO MERCANTIL UNIDAD DIDÁCTICA 1. LAS SOCIEDADES MERCANTILES Concepto y características de las sociedades mercantiles El Empresario individual Normas reguladoras del Derecho Mercantil Clases de Sociedades por su objeto social - Sociedad civil - Sociedad Mercantil Contrato de Sociedad mercantil Constitución de la Sociedad Personalidad jurídica Nulidad de sociedades Nacionalidad de las sociedades Establecimientos mercantiles Aspectos fiscales y laborales de las sociedades mercantiles UNIDAD DIDÁCTICA 2. SOCIEDADES DE RESPONSABILIDAD LIMITADA Aproximación a las Sociedades de responsabilidad limitada Requisitos de constitución Participaciones sociales Órganos sociales: Junta y Administradores Cuentas anuales Modificaciones sociales Modificaciones estructurales Separación y exclusión de socios Disolución, liquidación y extinción de la Sociedad Sociedad unipersonal (SLU) Sociedad Limitada Nueva Empresa (SLNE) Ejercicio resuelto: Sociedad de responsabilidad limitada UNIDAD DIDÁCTICA 3. LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS Concepto y caracteres de las SA Denominación Capital social Domicilio y nacionalidad Página Web Constitución de la Sociedad Fundación Acciones Acciones propias Obligaciones Aumento de capital social - Tratamiento de la prima de emisión y el derecho de suscripción preferente - Procedimientos de ampliación de capital Reducción de capital social - Tipos de reducción de capital Operación acordeón Modificación de estatutos Cuentas anuales Órganos sociales: Junta General Órganos de administración Disolución Liquidación y extinción Sociedad unipersonal (SAU) Sociedad Anónima Europea UNIDAD DIDÁCTICA 4. SOCIEDADES ESPECIALES Sociedad colectiva Sociedad comanditaria simple o comanditaria por acciones Comunidad de bienes Sociedad civil Agrupaciones de interés económico Uniones temporales de empresas (UTE) Instituciones de inversión colectiva y entidades de capital riesgo - Instituciones de inversión colectiva - Entidades de capital riesgo Sociedades laborales Fundaciones Sociedades profesionales Cooperativas Sociedades Anónimas Deportivas Otras - Asociación de cuentas en participación - Entidades de dinero electrónico - Empresas de servicios de inversión - Sociedades de garantía recíproca - Sociedades anónimas cotizadas de inversión en el mercado inmobiliario - Sociedades agrarias de transformación Emprendedores - Emprendedor de responsabilidad limitada - Sociedad limitada de formación sucesiva - Incentivos en materia fiscal y laboral UNIDAD DIDÁCTICA 5. REGISTRO MERCANTIL Aproximación al Registro Mercantil Organización y funciones - Organización - Funciones Principios de funcionamiento del Registro Mercantil Registro mercantil territorial y central UNIDAD DIDÁCTICA 6. DERECHO CONCURSAL Declaración de Concurso Legitimación para la declaración de Concurso Solicitud de concurso - Concurso voluntario - Concurso necesario Competencia judicial para conocer los concursos Auto de declaración de concurso Acumulación de concursos Administración concursal - Características de la administración concursal - Composición de la administración concursal - Nombramiento y aceptación de la administración concursal - Ejercicio de la administración concursal - Responsabilidad de los administración concursal - Informe de la administración concursal Efectos de la declaración de concurso sobre el deudor persona física Efectos de la declaración de concurso sobre el deudor persona jurídica Efectos de la declaración de concurso sobre los acreedores Masa activa Masa pasiva Convenio concursal Junta de acreedores Aprobación judicial del convenio Liquidación y pago a los acreedores MÓDULO 4. MEDIACIÓN CONCURSAL UNIDAD DIDÁCTICA 1. LA MEDIACIÓN COMO MÉTODO DE GESTIÓN Y SOLUCIÓN DE CONTROVERSIAS Principios informadores de la mediación Ventajas de la mediación La mediación en diferentes ámbitos: familia, social/laboral, penal, civil y mercantil Mediación por medios electrónicos Mediación transfronteriza Otros medios alternativos extrajudiciales de resolución de conflictos: arbitraje y conciliación UNIDAD DIDÁCTICA 2. MARCO NORMATIVO DE LA MEDIACIÓN Normativa Europea Normativa Estatal Normativa Autonómica UNIDAD DIDÁCTICA 3. EL ACUERDO EXTRAJUDICIAL DE PAGOS El acuerdo extrajudicial de pagos - Concepto y presupuestos - Inicio del procedimiento: Solicitud - Nombramiento del mediador y convocatoria a los acreedores Efectos de la iniciación del procedimiento El Estatuto del mediador concursal - Formación académica y profesional - Seguro de responsabilidad civil - Inscripción en el Registro de Mediadores - Remuneración Conclusiones UNIDAD DIDÁCTICA 4. EL PROCESO DE MEDIACIÓN Ubicación institucional de la mediación: mediación intrajudicial y mediación extrajudicial Inicio de la mediación Voluntariedad de la mediación Obligación de mediar derivada de la voluntad de las partes Sesiones de mediación Acuerdo de mediación, procedimiento y resolución del conflicto UNIDAD DIDÁCTICA 5. LAS CLÁUSULAS DE MEDIACIÓN Las cláusulas de mediación Eficacia de las cláusulas de mediación Las cláusulas de mediación: derecho a la tutela judicial efectiva e impedimento al acceso a los Tribunales Cláusulas tipo Ventajas de la mediación frente al proceso judicial UNIDAD DIDÁCTICA 6. EL ACUERDO DE MEDIACIÓN Introducción: Aproximación al Acuerdo de Mediación Eficacia jurídica del Acuerdo de Mediación Impugnación del Acuerdo de Mediación Ejecución del Acuerdo de Mediación UNIDAD DIDÁCTICA 7. SINGULARIDADES DEL ACUERDO DE MEDIACIÓN EN EL PROCESO CONCURSAL Y SU EFICACIA - Concepto - Sujetos intervinientes Procedimiento para aprobación del plan de pagos (mediación concursal) - Inicio: Reunión de acreedores: - Finalización con Acuerdo (la convalidación del plan) - Eficacia del acuerdo - Finalización sin acuerdo Impugnación del acuerdo extrajudicial - Procedimiento - Motivos de oposición - Resolución y sus efectos Concurso consecutivo - Causas - Procedimiento y sus especialidades Créditos de derecho público - Obligaciones del deudor - Tratamiento UNIDAD DIDÁCTICA 8. EL TRABAJO DEL MEDIADOR Iniciar la mediación: mediador como líder - Propuesta de protocolo de actuación Entrevista a las partes: Conocer puntos de vista Identificar el conflicto - Momentos de la identificación del conflicto Identificar intereses - Tipos de intereses - Estrategia Conseguir pactos - Función del mediador - Evaluación de opciones - Negociación definitiva Cerrar la mediación Las instituciones de mediación - Transparencia y neutralidad en las Instituciones de Mediación - El Registro de mediadores e instituciones de mediación MÓDULO 5. DERECHO CONCURSAL UNIDAD FORMATIVA 1. COMPENDIO GENERAL DEL CONCURSO DE ACREEDORES UNIDAD DIDÁCTICA 1. DERECHO CONCURSAL: APROXIMACIÓN Introducción al Derecho Concursal Planes de reestructuración Mecanismo de segunda oportunidad Ejercicio práctico resuelto Aproximación al concurso de acreedores UNIDAD DIDÁCTICA 2. MARCO NORMATIVO DEL DERECHO CONCURSAL Introducción y antecedentes Real Decreto-ley 3/2009, de 27 de marzo, de medidas urgentes en materia tributaria, financiera y concursal ante la evolución de la situación económica Ley 13/2009, de 3 de noviembre, de reforma de la legislación procesal para la implantación de la nueva Oficina judicial Ley 38/2011, de 10 de octubre, de reforma de la Ley /, de de julio, Concursal Ley 14/2013, de 27 de septiembre, de apoyo a los emprendedores y su internacionalización Ley 17/2014, de 30 de septiembre, por la que se adoptan medidas urgentes en materia de refinanciación y reestructuración de deuda empresarial Ley 9/2015, de 25 de mayo, de medidas urgentes en materia concursal Ley 25/2015, de 28 de julio, de mecanismo de segunda oportunidad, reducción de la carga financiera y otras medidas de orden social Real Decreto Legislativo 1/2020, de 5 de mayo, por el que se aprueba el texto refundido de la Ley Concursal Normativa internacional Ejercicio práctico resuelto Determinación de la normativa aplicable UNIDAD DIDÁCTICA 3. EL CONCURSO DE ACREEDORES Introducción al concurso de acreedores Condiciones necesarias para el concurso Solicitud del concurso Declaración del concurso Declaración del concurso sin masa Concursos conexos Ejercicio práctico resuelto Solicitud de concurso y efectos UNIDAD DIDÁCTICA 4. ÓRGANOS CONCURSALES: JUEZ DEL CONCURSO Y ADMINISTRACIÓN CONCURSAL El Juez del Concurso Naturaleza jurídica de la administración concursal Administración concursal Ejercicio práctico resuelto Cálculo de la retribución del Administrador Concursal UNIDAD DIDÁCTICA 5. EFECTOS DEL CONCURSO DE ACREEDORES Los efectos consecuencia de la declaración del concurso Efectos del concurso sobre el deudor Efectos del concurso sobre los acreedores Efectos del concurso sobre los contratos Ejercicio práctico resuelto Efectos de la declaración de concurso necesario UNIDAD FORMATIVA 2. EL PROCEDIMIENTO CONCURSAL UNIDAD DIDÁCTICA 1. EL PROCESO CONCURSAL I: ASPECTOS GENERALES Aspectos jurídicos Configuración general del proceso concursal Reglas del procedimiento El pago de las tasas Ejercicio práctico resuelto. El proceso concursal UNIDAD DIDÁCTICA 2. EL PROCESO CONCURSAL II: FASE COMÚN Introducción a la fase común del proceso concursal Informe de la administración concursal Determinación de la masa activa 3.3.Nombramiento de experto para recabar ofertas de adquisición de la unidad productiva Determinación de la masa pasiva Finalización de la fase común Aspectos generales de la tramitación del procedimiento especial para microempresas Ejercicio práctico resuelto. Recursos UNIDAD DIDÁCTICA 3. EL PROCESO CONCURSAL III: EL CONVENIO CONCURSAL Naturaleza y aspectos generales Tipología de las propuestas de convenio Tramitación ordinaria Eficacia del convenio Cumplimiento del convenio 5.3.Anulación y rescisión de los actos del concursado Modificación del convenio Ejercicio práctico resuelto. Aceptación del Convenio UNIDAD DIDÁCTICA 4. EL PROCESO CONCURSAL IV: LA LIQUIDACIÓN CONCURSAL Introducción a la liquidación concursal Apertura de la fase de liquidación Tramitación de la liquidación Finalización Ejercicios práctico resuelto. Solicitud de apertura de la fase de liquidación UNIDAD DIDÁCTICA 5. EL PROCESO CONCURSAL V: CONCLUSIÓN DEL CONCURSO Conclusión del Concurso: Introducción Supuestos de hecho Tramitación de la conclusión del concurso Consecuencias de la conclusión del concurso Reapertura del concurso Ejercicio práctico resuelto. Recurso de apelación MÓDULO 6. ESPECIALIDADES DEL CONCURSO DE ACREEDORES UNIDAD DIDÁCTICA 1. CALIFICACIÓN DEL CONCURSO Calificación del Concurso de Acreedores: Introducción La pieza de calificación Sección de calificación El embargo preventivo Insolvencia: responsabilidad societaria Responsabilidad penal Ejercicio práctico resuelto. Calificación del concurso UNIDAD DIDÁCTICA 2. CONCURSO Y DERECHO INTERNACIONAL PRIVADO Cuestiones previas: dimensión internacional del concurso Normativa vigente Jurisdicción: normas procesales El caso español: la Ley Concursal en relación con el Reglamento UE/2015/848 Ejercicio práctico resuelto. Tribuna competente UNIDAD DIDÁCTICA 3. CONCURSO Y ENTIDADES FINANCIERAS Introducción: procesos con entidades financieras Características diferenciales del régimen general del concurso Alcance subjetivo Delimitación particular de la masa Ejercicio práctico resuelto. Composición de la Administración Concursal UNIDAD DIDÁCTICA 4. CONCURSO Y DERECHO LABORAL Jurisdicción Declaración del concurso y contratos de trabajo Procedimiento Especial relevancia del personal de alta dirección Ejercicio práctico resuelto. Recurso de apelación presentado por un trabajador UNIDAD DIDÁCTICA 5. CONCURSO Y DERECHO FISCAL Alcance del Derecho Tributario en el concurso Responsabilidad tributaria Efectos del concurso sobre el procedimiento de recaudación Ejercicios prácticos resueltos. Acuerdo entre Hacienda y una sociedad concursada UNIDAD DIDÁCTICA 6. TRATAMIENTO CONTABLE DEL CONCURSO DE ACREEDORES Introducción: normativa contable y fiscal Tratamiento contable y fiscal de la deuda de una empresa concursada Ejercicio práctico resuelto. Efectos contables del concurso Tratamiento contable y fiscal de la quita para el acreedor Aspectos contables del concurso si hay liquidación Ejercicio Resuelto. Contabilidad concurso de acreedores MÓDULO 7. RESPONSABILIDAD SOCIAL EN EMPRESAS Y ORGANIZACIONES UNIDAD FORMATIVA 1. TEORÍA DE LA RESPONSABILIDAD SOCIAL CORPORATIVA UNIDAD DIDÁCTICA 1. RAZÓN ÉTICA DE LA RESPONSABILIDAD SOCIAL CORPORATIVA Tendencias actuales de la ética empresarial Principios y valores de la ética Ética y comportamiento humano El marco ético de la Responsabilidad Social Corporativa - Antecedentes históricos de la RSC - Construcción de una empresa socialmente responsable ¿Qué elementos debe contener la RSC? ¿Quién debe implementar la RSC? La peculiaridad de la PYME Análisis de la RSC en España La RSC en materia de derechos laborales UNIDAD DIDÁCTICA 2. LOS GRUPOS DE INTERÉS O STAKEHOLDERS EN LA EMPRESA Relaciones de la empresa con los grupos de interés. Concepto y Tipología de los stakeholders. Herramientas de gestión de la Responsabilidad Social Corporativa. UNIDAD DIDÁCTICA 3. GESTIÓN DE LA TRANSPARENCIA DE LA RSC Códigos éticos de Conducta. El Código Ético Empresarial Los Comités Éticos y de RSC Informes de RSC Memorias de Sostenibilidad según el GRI Otros informes y certificaciones privadas Auditorías éticas y de RSC El diseño de un programa de actuación de RSC Ejercicios resueltos. Buenas Prácticas en la Empresa